21世纪经济报道记者 黎雨辰 北京报道
经过5年管理后,华夏基金周克平卸任了旗下管理最久的两只基金。
12月25日,华夏复兴、华夏科技创新两只产品同日公告表示,周克平自12月23日起因工作需要,不再担任基金经理。其中华夏复兴由郑煜接任,华夏科技创新由高翔接任。
公开信息显示,周克平2014年7月加入华夏基金管理有限公司。历任机构权益投资部研究员、投资经理助理。
而此次卸任的两只基金,既是周克平其最早管理的两只基金,也是唯二任职回报为正的基金。
具体来看,华夏复兴成立于2007年,在2019年1月,周克平从前任基金经理中拿过了接力棒,并在同年3月后正式开始独立管理该产品。2019年6月,周克平又加入了成立于一个月前的华夏科技创新,与张帆在此后近两年内共同管理该基金。
记者注意到,周克平对产品的管理呈现出选股相对激进、波动显著的特征。过去五年,A股市场经历了一轮起伏周期,其中在市场上行期,周克平旗下管理基金往往大幅跑赢业绩基准。
以华夏复兴为例,在周克平担任基金经理的5.92年中,该基金总共取得了55.61%的年化回报,不过这一收益率主要由2019-2021年的增长贡献。其中在2019年,华夏复兴在其接手后结束了此前连续三年的亏损,单年收益率一跃升至70.85%。2020年和2021年,这一数字也分别达到63.81%和13.84%。
2020年以后,华夏基金进一步将多只新发主动权益产品委以周克平管理,包括成立于2020年的华夏核心科技6个月定开、华夏创新未来,以及成立于2021年的华夏先锋科技一年定开和华夏创新视野一年持有。在2020年四季度,周克平的总管理规模一度超过180亿元。
但相对地,随着A股在2022年后进入震荡期,对风险控制的力不从心,日渐引发了部分投资者对周克平主动管理能力的质疑。
例如2022年和2023年,华夏复兴和华夏科技创新分别下跌了-28.53%和-22.49%,跑输业绩基准11.67%和14.09%。在持仓表现上,两只基金长期覆盖新能源、医疗等赛道,且重仓股占比相对集中。但即便相关个股在前期已大幅上涨积累至历史高位后,2022年以来,周克平始终未进行过比较显著的调仓止损动作。
2024年四季度,周克平在管产品中成立最晚的基金也迎来了“三年大考”,不过上述其于2020年后管理的4只新发基金,在任职内分别亏损了20.01%、47.44%、36.71%和41.6%,表现均不太理想。
2024年6月5日,周克平卸任华夏先锋科技一年定开混合的基金经理。数据显示,自2021年6月管理以来,该基金在周克平管理三年中的回报率为-36.71%。
此次卸任后,周克平目前管理的基金还剩下华夏创新未来、华夏创新视野一年持有和华夏核心科技6个月定开,三只基金的总规模仅为36.7亿元。
值得一提的是,截至此次卸任,周克平自身在两只基金中积攒的“筹码”,也仍处于亏损状态。
2022年以来,华夏基金曾推出“定投团”服务,并在华夏基金APP、蚂蚁财富号等平台开设了周克平“定投日记”专栏,定期更新其投资心得。彼时周克平表示,将从当年4月14日起每周一定投自己管理的部分基金,并至少坚持到2023年底。
记者注意到,截至发稿,周克平仍是华夏复兴和华夏科技创新的“定投团长”,不过最新的单次定投额度设置相比此前有所下调,从每周2000元改为了500元。截止最近的周一,即12月23日,两只基金累计各获得了周克平的定投金额23.95万元。
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